二、外資對中國金融市場的參與進一步加深
(一)合格境外機構(gòu)投資者(QFII)投資規(guī)模繼續(xù)擴大
2010年，國家外匯管理局共批準22家QFII機構(gòu)投資額度合計
30.5億美元。其中，新批12家QFII機構(gòu)投資額度18.50億美元，追加9家QFII機構(gòu)投資額度13億美元，收回1家QFII機構(gòu)投資額度1億美元。截至2010年末，累計批準97家QFII機構(gòu)共計197.2億美元額度。
2010年，中國證監(jiān)會批準13家境外機構(gòu)的QFII資格，其中11家為資產(chǎn)管理機構(gòu)，1家為政府投資機構(gòu)，1家為其他機構(gòu)投資者，長期資金管理機構(gòu)在全部QFII中所占比例已達到69%。截至2010年12月底，QFII總數(shù)達106家，其中91家QFII已開展投資運作。
2010年，中國證監(jiān)會加強對QFII業(yè)務(wù)模式和投資運作的持續(xù)監(jiān)管，積極研究QFII參與股指期貨問題，起草了《合格境外機構(gòu)投資者參與股指期貨交易指引》。目前，《指引》已獲國務(wù)院原則同意并已公開征求意見，待完善后發(fā)布實施。
(二)外資銀行類金融機構(gòu)的新設(shè)、參股及其經(jīng)營情況
2010年，中國銀行(3.35,0.06,1.82%)業(yè)對外開放進一步擴大，在華外資銀行營業(yè)性機構(gòu)資本和撥備充足、資產(chǎn)質(zhì)量良好，流動性和盈利狀況較好。截至2010年末，有45個國家和地區(qū)的185家銀行在華設(shè)立了216家代表處；有14個國家和地區(qū)的銀行在華設(shè)立了37家外商獨資銀行(下設(shè)分行223家)、2家合資銀行(下設(shè)分行6家，附屬機構(gòu)1家)。外商獨資財務(wù)公司有1家，另有25個國家和地區(qū)的74家外國銀行在華設(shè)立了90家分行。
截至2010年末，共有32家中資商業(yè)銀行引進41家境外投資者，引進外資余額為384.2億美元，其中2010年引進外資54.2億美元；16家新型農(nóng)村金融機構(gòu)引進5家境外投資者，引進外資余額為0.8億美元，2010年引進外資0.3億美元；9家中資銀行在海外上市，引進資金余額為630.8億美元，其中2010年海外上市引進資金137.4億美元。
2010年，中國銀監(jiān)會新批準1家外資法人銀行從事人民幣零售業(yè)務(wù)，允許符合條件的外資法人銀行辦理國債承銷業(yè)務(wù)，允許外資法31資料來源：中國證監(jiān)會。
人銀行發(fā)行銀行卡。截至2010年底，獲準經(jīng)營人民幣業(yè)務(wù)的外國銀行分行44家、外資法人銀行35家，獲準從事金融衍生產(chǎn)品交易業(yè)務(wù)的外資銀行機構(gòu)56家。
截至2010年末，在華外資銀行資產(chǎn)總額1.74萬億元，同比增長29.13%，占全國金融機構(gòu)資產(chǎn)總額的1.85%；各項貸款余額9103億元，同比增長26.4%，占全部金融機構(gòu)各項貸款余額的1.79%；各項存款余額9850億元，同比增長40.3%。在華外資法人銀行平均資本充足率為18.98%，核心資本充足率為18.56%。
(三)外資證券類金融機構(gòu)繼續(xù)積極參與證券期貨市場截至2010年底，先后有中金公司等13家合資證券公司獲準設(shè)立，其中長江巴黎(長江證券(12.69,0.13,1.04%)和法國巴黎銀行合資)已終止合資變更為內(nèi)資證券公司，目前合資證券公司共12家，其中2010年最新批準3家。此外，根據(jù)合格境外機構(gòu)投資者(QFII)管理辦法，外資還可以依法通過QFII購買上市證券公司股權(quán)。
截至2010年底，先后有37家合資基金管理公司獲準設(shè)立，其中17家合資基金公司的外資股權(quán)已達49%。2010年，中外合資基金管理公司增加了3家，其中2家為新設(shè)成立，1家為由內(nèi)資公司轉(zhuǎn)為合資公司。
截至2010年末，上海、深圳證券交易所各有3家特別會員，并各有38家和22家境外證券經(jīng)營機構(gòu)直接從事B股交易。此外，還有8家境外證券交易所駐華代表處、156家境外證券類經(jīng)營機構(gòu)駐華代表處獲準成立。
根據(jù)CEPA及相關(guān)補充協(xié)議的安排，截至2010年底，中國證監(jiān)會先后批準了蘇皇金融期貨亞洲有限公司、新際經(jīng)紀香港有限公司、摩根大通經(jīng)紀(香港)有限公司分別參股銀河期貨經(jīng)紀有限公司(現(xiàn)更名為銀河期貨有限公司)、中信期貨經(jīng)濟有限責任公司(現(xiàn)更名為中信新際期貨有限公司)及中山期貨經(jīng)紀有限公司(現(xiàn)更名為摩根大通期貨有限公司)，出資比例分別為16.68%、42%及49%。
2010年，蘇皇金融期貨亞洲有限公司以現(xiàn)金方式向銀河期貨有限公司增資3002萬元，中方股東也進行了同比增資。增資后，蘇黃金融期貨亞洲有限公司出資金額為5003萬元，占銀河期貨注冊資本的比例仍然為16.68%。
(四)外資保險類金融機構(gòu)的新設(shè)、參股及其經(jīng)營情況截至2010年底，全國共有保險公司146家，已開展營業(yè)的有131家。其中，外資保險公司54家，包括外資財產(chǎn)險公司19家，壽險公司28家，再保險公司7家。此外，有23個國家和地區(qū)的保險機構(gòu)在15個城市設(shè)立了169家代表機構(gòu)。
截至2010年底，外資保險公司總資產(chǎn)為2621億元，較年初增加569億元，增長27.71%，占全部保險公司總資產(chǎn)的5.19%，同比上升0.14個百分點。
2010年，外資保險公司原保險保費收入634.3億元，占市場份額為4.37%，比上年同期增加0.25個百分點。其中，外資財產(chǎn)險公司原保險保費收入為42.83億元，市場份額為1.06%；外資壽險公司原保險保費收入為591.47億元，市場份額為5.63%。在北京、上海、深圳、廣東外資保險公司相對集中的區(qū)域保險市場上，外資保險公司的市場份額分別為16.31%、17.94%、7.88%、8.23%。
2010年5月，經(jīng)中國保監(jiān)會批準，勞合社再保險(中國)有限公司在原有業(yè)務(wù)范圍的基礎(chǔ)上，在上海市及已設(shè)立分公司的省市，增加以下保險業(yè)務(wù)：一是財產(chǎn)損失保險、責任保險、信用保險、保證保險等財產(chǎn)保險業(yè)務(wù)；二是短期健康保險、意外傷害保險。自此，英國勞合社進入中國市場三年后終獲直接承保業(yè)務(wù)資格，公司性質(zhì)也由再保險公司變更為財產(chǎn)保險公司。
(五)外資對境內(nèi)上市企業(yè)的并購情況
2010年，中國證監(jiān)會與商務(wù)部配合，依法支持了四川雙馬水泥股份有限公司向拉法基集團子公司拉法基中國海外控股公司發(fā)行股份認購資產(chǎn)、帝亞吉歐高地控股有限公司要約收購四川水井坊(21.78,0.27,1.26%)股份有限公司、嘉士伯啤酒廠香港有限公司收購重慶啤酒(64.26,-0.27,-0.42%)股份有限公司股權(quán)事宜。
(六)外資對黃金市場、外匯市場、貨幣市場和債券市場的參與程度不斷提高
1、外資金融機構(gòu)在黃金市場的交易量增長較快。
外資銀行會員入市初期，因受一些政策限制，總體交易量不大。
2010年9月份以后，外資銀行自營業(yè)務(wù)呈現(xiàn)出快速增長態(tài)勢。2010年，瑞士信貸銀行股份有限公司上海分行獲準成為上海黃金交易所會員；截至2010年底，共有五家外資商業(yè)銀行獲準參與黃金市場。2010年，外資銀行會員自營業(yè)務(wù)量217.3噸，比上年增加181.3噸，是上年的6倍，占銀行自營業(yè)務(wù)的10.3%，比上年增加了8個百分點。2010年某些月份，外資銀行會員可以排進自營業(yè)務(wù)的前十名，外資銀行自營業(yè)務(wù)發(fā)展迅速，已經(jīng)成為銀行自營業(yè)務(wù)增長的重要動力。
2、外資銀行在銀行間人民幣外匯市場、外幣對現(xiàn)貨及衍生品市場的交易量均大幅增長。
2010年，外資金融機構(gòu)在銀行間人民幣外匯市場交易非常活躍，市場份額大幅上升。在人民幣外匯市場上，外資金融機構(gòu)交易規(guī)模同比增長41.6%，遠高于整個市場16%的增長速度，其市場份額大幅上升，占比為33%，較2009年上升6個百分點。其中，外資做市商的市場份額上升2個百分點，為25%。截止2010年底，銀行間人民幣外匯市場共有外資會員104家，占市場會員總數(shù)的36%，比上年末下降4個百分點。
在外幣對現(xiàn)貨市場上，外資金融機構(gòu)的交易規(guī)模增長明顯，市場份額持平。2010年，外資金融機構(gòu)在外幣對現(xiàn)貨市場的交易規(guī)模同比增長44%，市場份額為72%，與2009年基本持平。2010年，外資金融機構(gòu)在外幣對衍生品市場的交易同比大幅增長128%。截止2010年底，外幣對市場共有外資會員41家，占市場會員總數(shù)的43%。
3、外資金融機構(gòu)在銀行間本幣市場份額有所增長。
2010年，外資金融機構(gòu)38在銀行間本幣市場份額有所增長，全年交易規(guī)模達23.64萬億，占2010年度總交易規(guī)模的6.52%，市場份額同比增加0.65個百分點，其中貨幣市場份額有所下降，而債券市場份額則出現(xiàn)小幅增長。外資金融機構(gòu)在利率互換市場交易的份額最大，達到46.43%。
交易規(guī)模增長方面，外資金融機構(gòu)除了在買斷式回購、債券遠期和遠期利率協(xié)議等市場的交易量有所下降外，在其余子市場的交易規(guī)模都出現(xiàn)了不同幅度的增長，其中利率互換市場交易規(guī)模增速最快，同比增長217.54%，現(xiàn)券市場、質(zhì)押式回購與信用拆借市場的交易規(guī)模增幅分別為57.38%、24.44%和19.82%。
截至2010年底，銀行間本幣市場共有外資銀行成員95家，新增15家，31家外資銀行通過人民幣利率互換業(yè)務(wù)制度備案，18家外資銀行通過人民幣遠期利率協(xié)議制度備案。
4、外資金融機構(gòu)在基準利率建設(shè)方面作用進一步增強。
2010年，外資機構(gòu)在基準利率建設(shè)方面作用進一步增強。2010年外資銀行在16家Shibor報價行中依然占據(jù)2個席位，分別為匯豐銀行(中國)有限公司和渣打銀行(中國)有限公司，在10家Shibor場外報價行中也占據(jù)與上年相同數(shù)量的3個席位，分別為花旗銀行(中國)有限公司、三菱東京銀行(中國)有限公司和德意志銀行(中國)有限公司。此外，在17家對以Shibor為基準的利率互換業(yè)務(wù)進行報價的機構(gòu)中，外資機構(gòu)占據(jù)5席，較上年增加了美國銀行上海分行和德意志銀行(中國)有限公司2家機構(gòu)。
同時，外資金融機構(gòu)通過繼續(xù)積極參與利率衍生品市場交易而推動了Shibor基準利率的建設(shè)。2010年外資金融機構(gòu)參與的以Shibor
為基準的利率互換交易規(guī)模達4584.83億元，增長275.34%，占2010年以Shibor為基準的利率互換交易總規(guī)模的37.94%。2010年遠期利率協(xié)議全部以3個月Shibor為基準達成，其中外資金融機構(gòu)的交易占32.09%。