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 2006年的牛市已經(jīng)過去，但它留給市場的謎團(tuán)依舊如它剛來時(shí)那樣無人能解。是誰操控了這場至今未歇的牛市？驚人的銀行股行情背后究竟是個(gè)人還是外資力量更占主導(dǎo)？洪都航空的背后真的是某家機(jī)構(gòu)所為還是一場群體性躁動？4季度的鋼鐵股行情是誰的杰作？還有哪些機(jī)構(gòu)的重倉股是你不知道的……當(dāng)我們換個(gè)角度，一切答案盡在手中。
封基分紅 同比增24倍
根據(jù)WIND資訊提供的數(shù)據(jù)顯示，共有48只封閉式基金發(fā)布了2006年度收益分配公告。48只基金合計(jì)分紅總額達(dá)到268.04億元，較2005年同期11.13億的分紅總額整整增了24倍之多。
在分紅總額創(chuàng)歷史新高的同時(shí)，封閉式基金單位分紅也創(chuàng)出歷史新高。年報(bào)顯示，48只基金當(dāng)中，每10份基金份額超過5元的就有9只，超過4元的則有17
只。巨額分紅來源于巨額收益，數(shù)據(jù)顯示，51只封閉式基金2006年實(shí)現(xiàn)經(jīng)營業(yè)績870.29億元，其中，凈收益為382.77億元。
對于封基的巨額分紅，近期二級市場似乎并沒給予熱烈的回應(yīng)。但僅就封基今年分紅的金額來看，封基年報(bào)分紅行情依然值得期待。最新數(shù)據(jù)顯示，截至上周末，仍然有23只封基的折價(jià)率超過20%，而一旦分紅除權(quán)以后，封閉式基金的折價(jià)率將再次拉大。
拿基金久嘉來說，該基金截至上周五的收盤價(jià)為1.952元，凈值2.5543元，折價(jià)率23.58%。按照年報(bào)每10份5.2元的分紅，除權(quán)后收盤價(jià)和凈值分別降至1.452元、2.0343元，折價(jià)率則擴(kuò)大到29.05%。
如市場大趨勢不改變的話，封基折價(jià)率進(jìn)一步拉大，到期日臨近，以及股指期貨推出預(yù)期等因素將使得封閉式基金的套利空間拉大。因此，封基仍值得關(guān)注。快報(bào)記者
賈寶麗
工商銀行飆升之謎
來自WIND資訊的統(tǒng)計(jì)顯示，有33家基金管理公司旗下的股票型基金，在工行10月27日上市至年末間的46個(gè)交易日內(nèi)，對該股進(jìn)行了買入交易。上述基金累計(jì)買入金額高達(dá)125億元，約占到同期工行流通盤的45%！
其中，買入最為積極的基金管理公司是大成、南方和華夏基金，三家公司旗下基金買入工行的金額均超過11億元、累計(jì)買入的股數(shù)在3億股以上。在四季度無新基金加盟的情況下，大成旗下基金合力買入17.6億元工行，買入股數(shù)預(yù)計(jì)超過4億股。
某種程度上講，從集中投資銀行股———帶動大盤指數(shù)———火熱整個(gè)市場，基金在銀行股上前赴后繼的投資，成就了一種撬動指數(shù)的“杠桿”效應(yīng)。由此可以斷定，基金因其在大盤股上的話語權(quán)，成為了2006年股市上漲的發(fā)動機(jī)。
洪都航空跳水之謎
2006另一大公案，是始于6月中旬的洪都航空“跳水”事件，其時(shí)圍繞著一些相關(guān)公司和機(jī)構(gòu)的人士，傳出了一段又一段聳人聽聞的傳言，直接導(dǎo)致了一場機(jī)構(gòu)拋售的“多米諾”結(jié)局。
而現(xiàn)在回頭審視基金2006年年報(bào)，相關(guān)的事情或許可以更清楚一些。某種程度上，洪都的跳水，更像是一場機(jī)構(gòu)間圍繞公司未來增長題材的“擊鼓傳花”，當(dāng)鼓音停止時(shí)，一場奪路狂奔成為必然。
來自WIND資訊的統(tǒng)計(jì)顯示，2006年買入洪都航空股票的基金管理公司高達(dá)16家。其中，買入最多的基金管理公司是銀華，買入金額2億元，其次是廣發(fā)基金，買入了1.78億元，再次是海富通1.76億元。買入洪都超過1億元的有5家公司，超過5千萬元的有9家公司。基本上，洪都成為了很多風(fēng)格進(jìn)取的機(jī)構(gòu)投資者爭相參與的一場盛宴。不過隨后，基金們又進(jìn)入了一場集體拋售。
鋼鐵股“躁動”之謎
在去年4季度，太鋼不銹一口氣從5.17元漲到13.06元，漲幅達(dá)145%。期間成交總金額為64億元。成為當(dāng)季度的市場明星。
而在這個(gè)明星背后，正是一群基金的鼎力相助。來自WIND資訊的專項(xiàng)統(tǒng)計(jì)顯示，基金在去年合計(jì)買入太鋼不銹接近40億元，約相當(dāng)于太鋼不銹80%的流通盤數(shù)量，其中，絕大部分在下半年完成。其中，買入金額最多的正是去年業(yè)績漲幅第一的基金所在的景順長城基金管理公司，該公司去年合計(jì)買入太鋼不銹接近
8.3億元。以年末均價(jià)計(jì)算，約合1.4億股，超過該股15%的在外流通盤。
另外，在鋼鐵龍頭寶鋼身上，也發(fā)生了類似的事情，繼上半年大舉出貨寶鋼后，各基金在4季度大規(guī)模回流，這使得基金年末持有寶鋼的股數(shù)，達(dá)到在外流通股本的30%———恰是所謂的“控盤線”。同時(shí)，基金年內(nèi)單向買入寶鋼的金額也達(dá)到了寶鋼在外流通股本的73%，這同樣是十大權(quán)重股中第二高的位置。
基金“家底”之謎
基金在2006年又埋下哪些種子，作為2007年的主要持倉，或許更引人關(guān)注。接下來本報(bào)根據(jù)專項(xiàng)統(tǒng)計(jì)列出的，單個(gè)基金管理人2006年買入股票流通盤比例的前五位。
第一位，龍?jiān)ㄔO(shè)。大成基金公司去年買入3.77億元，約占流通盤比例40%，其后該基金公司旗下基金又多次減持，截至去年年末尚持有該公司28.37%的流通股。
第二位，華發(fā)股份。博時(shí)基金去年買入2.532億元，越占流通盤比例30.77%，此后，相關(guān)基金陸續(xù)減持4.55%，截至年末，該公司旗下基金交叉持有該股20.86%的流通股。
第三位，滬東重機(jī)。嘉實(shí)基金去年買入4.81億元，約占流通盤30%，其后，相關(guān)基金陸續(xù)減持，截至年末，該基金公司旗下持有該股1890萬，占到流通盤的19%。
第四位，山西汾酒。銀華基金管理公司去年單向買入4.6億元，約占該股流通盤27%，其后，相關(guān)基金略有減持，截至年末，該基金公司旗下基金持有該股1460萬股，占流通盤14.3%。
第五位，華魯恒升。華安基金管理公司去年單向買入該股2.6億元，約占流通盤25%，截至年末，其后減持幅度加大，截至年末，華安基金持有該股流通盤8.5%以上。
當(dāng)年度被列入基金重點(diǎn)買入對象的還包括：航天信息（富國）、馬鋼股份（易方達(dá)）、關(guān)鋁股份（博時(shí)）、福耀玻璃（南方）、王府井（嘉實(shí)）等，這些個(gè)股作為基金公司重點(diǎn)品種，還是值得投資者留心觀察的。 |