據(jù)報(bào)道，客戶評(píng)級(jí)“不保真”，大堂經(jīng)理“主動(dòng)代答”。記者對(duì)比不同銀行在售的兩款非結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品發(fā)現(xiàn)，風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)為“低級(jí)”產(chǎn)品的投資方向較“中低”風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)品增配了高風(fēng)險(xiǎn)的信托計(jì)劃、債權(quán)投資項(xiàng)目和資管計(jì)劃，且增配產(chǎn)品的投資比例上限可達(dá)90%。在某國(guó)有大行網(wǎng)點(diǎn)，理財(cái)經(jīng)理對(duì)記者直言，“做風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估時(shí)最好選擇看起來(lái)承受力更高的選項(xiàng)，這樣能確保買產(chǎn)品時(shí)不受限制”。
資產(chǎn)管理計(jì)劃、債權(quán)投資項(xiàng)目及信托計(jì)劃無(wú)論怎么評(píng)級(jí)，都是高風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目，怎么能放入低風(fēng)險(xiǎn)理財(cái)產(chǎn)品?客戶承擔(dān)了高風(fēng)險(xiǎn)，收益卻和普通理財(cái)產(chǎn)品差不多，年化收益率只有5%-6%，比起上述投資項(xiàng)目一般10%以上的平均年收益，差了近一倍。銀行把風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)改一下，就能輕松賺得5%甚至更高的利潤(rùn)。難怪實(shí)體經(jīng)濟(jì)不景氣，商業(yè)銀行的利潤(rùn)增幅卻還有近10%，如此賺錢，能不發(fā)財(cái)嗎?雖然《商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品銷售管理辦法》規(guī)定“理財(cái)產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)結(jié)果應(yīng)當(dāng)以風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)體現(xiàn)，由低到高至少包括五個(gè)等級(jí)，并可根據(jù)實(shí)際情況進(jìn)一步細(xì)分”，但在監(jiān)管細(xì)則沒(méi)有出臺(tái)，完全由銀行自己進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)的情況下，銀行自然會(huì)為了多獲取利潤(rùn)而隨意進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)。反正非保本型理財(cái)產(chǎn)品說(shuō)明書都寫清楚是不保本的，即使理財(cái)產(chǎn)品出現(xiàn)投資損失，也是客戶倒霉，與銀行無(wú)關(guān)。
相比風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)的隨意性，商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品的資金投向更令人擔(dān)心。即使是那些寫清楚只投資于國(guó)債、金融債、央行票據(jù)、較高信用等級(jí)的信用債等中低風(fēng)險(xiǎn)項(xiàng)目的理財(cái)產(chǎn)品，由于其運(yùn)作一點(diǎn)都不透明，客戶根本不清楚自己購(gòu)買的理財(cái)產(chǎn)品是完全按說(shuō)明書上的募資投向去投資，還是被銀行挪用于其他利潤(rùn)更高的項(xiàng)目?其實(shí)，哪怕募資投向沒(méi)錯(cuò)，也不能排除銀行只是拿你的錢去購(gòu)買幾只債券基金，反正最差的債券基金一年下來(lái)也有七八個(gè)點(diǎn)的收益，對(duì)銀行來(lái)說(shuō)還是穩(wěn)賺的，根本不用費(fèi)時(shí)費(fèi)力去組建專業(yè)團(tuán)隊(duì)來(lái)進(jìn)行運(yùn)作。即使銀行確實(shí)是自己在管理理財(cái)產(chǎn)品，其投資收益一般來(lái)說(shuō)也不會(huì)比債券基金差太多，基本上都超過(guò)理財(cái)產(chǎn)品的預(yù)期年收益率。可根據(jù)合同約定，這些超額收益都?xì)w銀行所有，客戶根本別指望會(huì)有意外驚喜。這樣的規(guī)定事實(shí)上極不公平，因?yàn)槿f(wàn)一投資失利，本金受到損失，銀行是沒(méi)有責(zé)任的，也無(wú)須給客戶補(bǔ)償。但要是賺的錢超出預(yù)期了，卻全是銀行的利潤(rùn)。等于是銀行把風(fēng)險(xiǎn)全部留給客戶，自己卻穩(wěn)賺不賠。
如此設(shè)計(jì)的理財(cái)產(chǎn)品，不僅顯失公平，也有違《合同法》“提供格式條款的一方應(yīng)當(dāng)遵循公平原則確定當(dāng)事人之間的權(quán)利和義務(wù)”的規(guī)定。金融主管部門對(duì)此應(yīng)該加以規(guī)范，禁止此類不公平的條款損害投資人利益。對(duì)商業(yè)銀行理財(cái)產(chǎn)品的投資情況、收益分配等也不能光看銀行提供的報(bào)告，應(yīng)多進(jìn)行實(shí)地抽查，防止銀行造假，危及金融安全。對(duì)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)也要盡快出臺(tái)監(jiān)管細(xì)則，以免銀行自己評(píng)級(jí)卻暗中放水，欺騙客戶購(gòu)買超出其風(fēng)險(xiǎn)承受能力的理財(cái)產(chǎn)品。
