周三(5月13日)紐約時段,美國零售銷售數(shù)據(jù)給市場帶來久違的激情。疲軟的零售數(shù)據(jù)好像緩緩的流水上突然卷起的狂風,使得整個金融市場泛起了浪濤。在此施壓下,美元指數(shù)跌至三個月低位,而現(xiàn)貨金價跳漲2%,遠高于1,200美元關(guān)口,至五周高位。其他市場上,歐元兌美元升至四日高位,除了美國疲軟數(shù)據(jù)支撐外,歐元區(qū)當日公布的經(jīng)濟數(shù)據(jù)中規(guī)中矩;油價小幅下跌0.5%,盡管上周原油庫存減少但仍接近紀錄高位施壓油價。
美元指數(shù)跌至三個月低位,主要受累于疲軟的經(jīng)濟數(shù)據(jù)。
美元指數(shù)走軟,主要因為美國日內(nèi)公布的一系列經(jīng)濟數(shù)據(jù)皆疲軟,這打壓了美聯(lián)儲升息的預(yù)期,施壓美元走低。
在美國公布的一系列數(shù)據(jù)中,市場最為關(guān)注的美國4月零售銷售數(shù)據(jù)表現(xiàn)疲軟,這是打壓美元走軟的主要因素,而美國公布的另外兩項數(shù)據(jù)也表現(xiàn)不及預(yù)期,加速了美元的跌勢。
具體數(shù)據(jù)顯示,美國4月零售銷售月率持平,預(yù)期0.2%,前值1.1%。分析指出,本次數(shù)據(jù)較前值錄得較大跌幅,其原因是美國家庭購置汽車及大件商品速度放緩;此外雖汽油價格保持在低位,但消費者傾向于將節(jié)省的開支用于儲蓄而非消費;本輪數(shù)據(jù)表明美國經(jīng)濟在第二季度初始的復蘇仍較為艱難,不足以使得美聯(lián)儲在9月前啟動加息。
BK
Asset Management匯市策略部門董事總經(jīng)理Boris
Schlossberg表示,“基本上,市場確信美聯(lián)儲要等到消費者顯示出一些力道才會有所作為。”
道明證券策略師Millan
Mulraine表示,“周三數(shù)據(jù)進一步加劇市場擔憂經(jīng)濟增長面臨的困難,不僅僅是受壞天氣影響,這種情緒還將繼續(xù)存在,GDP增長率可能在2.0%-2.5%預(yù)測區(qū)間的底端附近。我們繼續(xù)預(yù)期首次加息時間會發(fā)生在9月份,但如果經(jīng)濟數(shù)據(jù)依然如此疲軟,則這種概率還會快速下降”。
其他兩項影響力較小的數(shù)據(jù)也表現(xiàn)疲軟,具體顯示,美國4月進口物價指數(shù)月率-0.3%,預(yù)期0.3%,前值-0.2%;美國4月進口物價指數(shù)年率-10.7%,預(yù)期-9.7%,前值-10.9%。
分析認為,4月進口物價指數(shù)已連續(xù)第10個月錄得下跌,其中本月天然氣進口價格下跌7%,汽車進口價格年率下跌1.9%更是創(chuàng)下自1981年6月以來的最大年率降幅,預(yù)示全球需求疲軟且美元上漲繼續(xù)抑制美國通脹水平,從而給美聯(lián)儲提早加息構(gòu)成壓力。
美國3月商業(yè)庫存月率0.1%,預(yù)期0.2%,前值0.2%。美國商務(wù)部報告指出,美國3月商業(yè)庫存數(shù)據(jù)不及預(yù)期,與此同時3月商業(yè)銷售增加0.4%,2月份的商業(yè)銷售下降0.2%。庫存/銷售比從2月份的1.37下降至1.36。庫存/銷售比是用于衡量需求狀況的一項指標。
歐元兌美元升至四個交易日高位,主要受疲軟美國數(shù)據(jù)支撐,歐元區(qū)數(shù)據(jù)好壞參半。
歐元兌美元走高主要因為日內(nèi)美國公布的一系列經(jīng)濟數(shù)據(jù)皆疲軟,而歐元區(qū)日內(nèi)公布的一系列數(shù)據(jù)好壞參半,對匯價走勢影響有限。
歐元區(qū)經(jīng)歷了一系列GDP數(shù)據(jù)和通脹數(shù)據(jù)的數(shù)據(jù)潮,數(shù)據(jù)總體結(jié)果好壞參半,對于歐元兌美元走勢影響較為有限。
歐元區(qū)一系列GDP數(shù)據(jù)具體顯示,法國一季度GDP年率初值0.7%,預(yù)期0.7%,前值0.2%;德國一季度季調(diào)后GDP季月率初值0.3%,預(yù)期0.5%,前值0.7%;歐元區(qū)一季度GDP年率初值1%,預(yù)期1%,前值0.9%。
對于日內(nèi)表現(xiàn)不及預(yù)期的德國GDP數(shù)據(jù),德國統(tǒng)計局指出,第一季度民間和公共消費,以及投資表現(xiàn)均作出正面貢獻,但貿(mào)易拖累經(jīng)濟增長。德國2014年第四季度季調(diào)后GDP季率增幅確認為0.7%,德國2014年第四季度未季調(diào)GDP年率增幅確認為1.6%。
對于歐元區(qū)第一季度GDP數(shù)據(jù),分析指出,數(shù)據(jù)創(chuàng)下近兩年內(nèi)的新高,表明歐洲經(jīng)濟增長步伐加快正重拾動能;得益于油價下跌,歐元走軟以及歐洲央的購債計劃,GDP季率的增長與預(yù)期相符,也足可表明歐元區(qū)正逐漸擺脫自2013年第二季度以來的低迷,預(yù)計歐元區(qū)經(jīng)濟將在近期獲更強勁增長。
歐元區(qū)一系列CPI數(shù)據(jù)具體顯示,法國4月CPI年率0.1%,預(yù)期0.1%,前值-0.1%;德國4月CPI年率終值0.5%,預(yù)期0.4%,初值0.4%;歐元區(qū)3月工業(yè)產(chǎn)出月率-0.3%,預(yù)期持平,前值+1.0%。
對于市場關(guān)注的德國近期經(jīng)濟走向,德國經(jīng)濟部指出,德國經(jīng)濟上升勢頭持續(xù),受到國內(nèi)強勁的需求驅(qū)動,第一季度德國工業(yè)喪失部分發(fā)展動能,當前經(jīng)濟情況表明德國經(jīng)濟的向好趨勢將穩(wěn)健持續(xù)。
有關(guān)希臘問題的憂慮也并未對市場產(chǎn)生太大影響。日內(nèi),歐元集團主席dijsselbloem稱,希臘償還欠款是積極的、爭取時間的舉動。爭取來的時間可以進行進一步協(xié)商,需要在6月底前達成協(xié)議,債權(quán)人與希臘對主要的改革問題觀點依然不一。
現(xiàn)貨金價跳漲2%,遠高于1,200美元關(guān)口,至五周高位,因美國數(shù)據(jù)拖累美元跌至三個月低位。
現(xiàn)貨金上漲1.8%,報1,214.60美元。現(xiàn)貨銀攀升3.4%,至每盎司17.11美元,此為五周高位。
美國4月零售銷售持平,因家庭減少購買汽車等大件商品,暗示經(jīng)濟成長在首季接近停滯后反彈力度仍不夠強勁。美元指數(shù)下滑1%,美國就業(yè)數(shù)據(jù)促使市場推遲對美聯(lián)儲升息時機的預(yù)期。
在美國經(jīng)濟數(shù)據(jù)公布后,現(xiàn)貨金升穿100日和200日移動均線,吸引更多技術(shù)買入,令現(xiàn)貨金升至五周高位每盎司1,218.80美元。
ActivTrades首席分析師Carlo
Alberto de
Casa說,“金價收在技術(shù)阻力位1,215美元的上方,可能扶助金價脫離過去10周固守的1,175-1,225美元的狹窄區(qū)間。最近金價上漲,因美元不斷走弱,以及市場認為美國經(jīng)濟數(shù)據(jù)疲弱令美聯(lián)儲在下月升息的可能性降低。”
咨詢公司W(wǎng)arwick Valley Financial Advisors的總裁Ken
Ford指出:“最近以來美元的疲弱表現(xiàn)已經(jīng)推動黃金價格重新回到了每盎司1200美元上方。現(xiàn)在,交易商正在密切關(guān)注金價,原因是其正在逼近每盎司1200美元的阻力位。如果價格能夠突破這一阻力位,則應(yīng)該將可進一步上攻每盎司1300美元關(guān)口。”
新德里咨詢公司Insignia
Consultants的首席市場分析師Chintan
Karnani稱,如果金價能夠突破每盎司1224美元,則投資者應(yīng)該會對黃金市場的上漲走勢更有信心。他還指出,目前市場上存在空頭回補活動,而如果這種活動繼續(xù)下去,那么可能帶來的結(jié)果是黃金價格將在短期內(nèi)上漲至每盎司1262美元和1324美元。
油價小幅下跌0.5%,盡管上周原油庫存減少但仍接近紀錄高位施壓油價。
油價周三先揚后抑,終盤收跌,因盡管美國原油庫存連續(xù)第二周減少,但供應(yīng)充裕的憂慮仍重壓市場。
美國原油期貨收跌0.25美元,報每桶60.50美元,盤中攀升至61.85美元。布倫特原油期貨收報每桶66.81美元,下跌0.05美元,稍早急升至68.17美元。
美國能源資料協(xié)會(EIA)公布的數(shù)據(jù)顯示,截至5月8日當周原油庫存減少220萬桶,至不到4.85億桶,分析師預(yù)期為增加38.6萬桶。汽油和餾分油庫存也減少。
但目前的庫存較一年前高出近9,000萬桶,分析師和交易商還預(yù)計,石油產(chǎn)量和進口將快速下降,但目前尚未發(fā)生。EIA數(shù)據(jù)公布后油價應(yīng)聲上揚,但市場不久從高位回落,終盤收跌。
紐約能源對沖基金Again
Capital的合伙人John
Kilduff說,“看起來像是傳言買入,消息出爐后賣出的模式。我們需要每日減產(chǎn)至少150萬桶才能使市場實現(xiàn)供需平衡,但鑒于到目前為止美國減產(chǎn)幅度很小,以及石油輸出國組織(OPEC)想要盡可能多地生產(chǎn),這似乎不太可能實現(xiàn)。”
咨詢公司Tyche
Capital Advisors的研究分析師John
Macaluso指出:“與每年此時的平均值相比,原油庫存仍舊高出了30%。另外,沙特阿拉伯已經(jīng)跳了出來,宣稱其4月份的原油產(chǎn)量創(chuàng)下了1030萬桶/日的歷史紀錄。全球原油供應(yīng)量正在上升,原因是為市場份額展開的戰(zhàn)斗繼續(xù)令產(chǎn)量增長。”
國際能源署也在周三公布的一份月度報告中指出,歐佩克成員國和非歐佩克產(chǎn)油國正在為爭奪市場份額而展開一場全球大戰(zhàn)。在4月份,歐佩克成員國的原油產(chǎn)量增長至3100萬桶/日以上。而且,國際能源署還已上調(diào)了對2015年非歐佩克產(chǎn)油國的產(chǎn)量增長預(yù)期。
國際能源署的高級石油分析師Matt
Parry向MarketWatch表示:“在整個2015年中,很難看到會有什么因素比供應(yīng)過剩更加重要。”
投資公司Global Hunter
Securities的宏觀策略師理Richard
Hastings指出,美國能源信息署的周度數(shù)據(jù)還顯示,在美國的下48州,截至5月8日當周的原油產(chǎn)量仍略微有所增長,從此前一周的885.4萬桶/日增長至887.0萬桶/日。
Richard
Hastings說道,“這種增長再加上國際能源署原油市場報告所提供的看跌觀點,抑制了油價的上行動能。從長期來看,在原油供應(yīng)過剩狀況得到緩解以前,目前龐大的過剩庫存意味著其上行空間仍是相當有限的。而供應(yīng)過剩狀況估計要到2015年10月份或是2016年4月份才會得到緩解。”
北京時間5點25分
美元指數(shù)報93.65/67, 歐元兌美元報1.1348/50,現(xiàn)貨金價報1215.54美元/盎司。