截至去年年底，有15只股票型基金的資產(chǎn)凈值規(guī)模在5000萬(wàn)元清盤(pán)紅線之下
迷你基金這一特殊群體的存在意義向來(lái)為市場(chǎng)所詬病，基金公司是顧及“里子”還是“面子”的問(wèn)題也一直困擾著整個(gè)基金行業(yè)。
基金新聞部根據(jù)WIND資訊整理顯示，截至2013年年底可比520只主動(dòng)管理的偏股型基金資產(chǎn)凈值規(guī)模總額為11011.94億元，平均每只基金的資產(chǎn)凈值規(guī)模為21.18億元，較2012年年底均值下降1.74億元。其中，規(guī)模最大的為廣發(fā)基金公司旗下的廣發(fā)聚豐，資產(chǎn)凈值達(dá)180.12億元；而規(guī)模最袖珍的是方正富邦紅利基金，僅為1097.16萬(wàn)元。
值得一提的是，2012年年底，股基規(guī)模最高者同樣為廣發(fā)聚豐，資產(chǎn)凈值規(guī)模為188.09億元，而當(dāng)年最袖珍股基國(guó)聯(lián)安紅利的資產(chǎn)凈值規(guī)模為4260.52萬(wàn)元。也就是說(shuō)，2013年年底股票型基金規(guī)模最大者的資產(chǎn)凈值較2012年年底有所下降，而最袖珍股基的規(guī)模底線也一降再降。
某家旗下出現(xiàn)“袖珍”股基的基金公司內(nèi)部人士在接受記者采訪時(shí)表示，旗下袖珍基金短期不會(huì)考慮合并的出路，而將進(jìn)行持續(xù)營(yíng)銷(xiāo)。但德圣基金研究中心首席分析師江賽春則認(rèn)為，規(guī)模持續(xù)偏小的基金一般投資實(shí)力偏弱，基金公司對(duì)其的關(guān)注和營(yíng)銷(xiāo)熱情也不高，很多基金公司只是借營(yíng)銷(xiāo)的說(shuō)辭在拖日子。
袖珍股基底線一降再降
最迷你基金僅1097萬(wàn)元
基金新聞部根據(jù)WIND資訊整理數(shù)據(jù)顯示，根據(jù)基金去年年底披露的最新份額及單位凈值數(shù)據(jù)計(jì)算，截至去年年底，可比520只主動(dòng)管理的偏股型基金資產(chǎn)凈值規(guī)模總額為11011.94億元，平均每只基金的資產(chǎn)凈值規(guī)模為21.18億元。其中，規(guī)模最大的為廣發(fā)基金公司旗下的廣發(fā)聚豐，資產(chǎn)凈值達(dá)180.12億元。同樣資產(chǎn)凈值規(guī)模在100億元以上的還有華夏紅利、易方達(dá)價(jià)值成長(zhǎng)等10只基金。
相反，截至去年年底，方正富邦紅利精選基金去年年底的資產(chǎn)凈值規(guī)模僅為1097.16萬(wàn)元，是可比520只偏股型基金中，規(guī)模最迷你的產(chǎn)品。此外，德邦優(yōu)化配置、信誠(chéng)周期輪動(dòng)等14只基金去年年底的規(guī)模也均觸及了基金清盤(pán)紅線，在5000萬(wàn)元以下。
值得一提的是，2012年年底，股票型基金平均資產(chǎn)凈值規(guī)模為22.82億元，其中，規(guī)模最高者仍為廣發(fā)聚瑞豐，2012年底的資產(chǎn)凈值規(guī)模為188.09億元，高出2013年年底數(shù)據(jù)近8億元。而2012年年底最袖珍的股基為國(guó)聯(lián)安紅利基金，資產(chǎn)凈值規(guī)模為4260.52萬(wàn)元。
也就是說(shuō)，2013年年底股票型基金規(guī)模最大者的資產(chǎn)凈值較2012年年底有所下降，而最袖珍股基的規(guī)模底線則一降再降。
74只股基站隊(duì)迷你陣營(yíng)
15只基金觸及清盤(pán)紅線
整理數(shù)據(jù)顯示，截至去年年底，共有74只股票型基金的資產(chǎn)凈值規(guī)模未達(dá)到1億元，成為名副其實(shí)的迷你型基金。其中，15只基金的資產(chǎn)凈值規(guī)模低于《證券投資基金運(yùn)作管理辦法》中規(guī)定的5000萬(wàn)元清盤(pán)紅線。
業(yè)內(nèi)人士表示，雖然股票型基金去年整體有所表現(xiàn)，但由于近年來(lái)基金的賺錢(qián)效應(yīng)在持續(xù)減弱，基民的投基信心不高，落袋為安情緒濃厚。且目前基金銷(xiāo)售的主要渠道還是銀行，但銀行對(duì)基金普遍重發(fā)行而輕維護(hù)，這也是導(dǎo)致基金份額縮水的原因之一。
具體看來(lái)，這15只觸及清盤(pán)紅線的股票型基金來(lái)自14家基金公司，其中，方正富邦基金占兩席。
前述某家旗下出現(xiàn)“袖珍”股基的基金公司投資總監(jiān)在接受基金周刊采訪時(shí)表示，對(duì)旗下的迷你基金，公司不會(huì)采取清盤(pán)或合并的方式，仍會(huì)加強(qiáng)持續(xù)營(yíng)銷(xiāo)。
而德圣基金研究中心首席分析師江賽春則對(duì)記者表示，一般規(guī)模持續(xù)偏小的基金，投資實(shí)力偏弱，基金公司對(duì)其的關(guān)注和營(yíng)銷(xiāo)熱情也不高，很多基金公司對(duì)旗下的迷你型基金都會(huì)以持續(xù)營(yíng)銷(xiāo)為說(shuō)辭而長(zhǎng)期保留，因?yàn)樾湔浠鹁退悴蝗ス芩旁谀抢镆膊粫?huì)給公司增加太多成本。
對(duì)未來(lái)迷你型基金的出路，江賽春認(rèn)為，從長(zhǎng)期來(lái)看，合并仍是小基金最好的方向。