今年以來，基金經(jīng)理變更潮高潮迭起。截至目前已有506只產(chǎn)品(分A/B類)發(fā)生基金經(jīng)理變更。而年中考核剛過，便有21只基金公告變更基金經(jīng)理，多只產(chǎn)品業(yè)績不盡如人意。
其中，在同期指數(shù)型基金取得正收益的背景下，泰信中證200指數(shù)和泰信基本面400指數(shù)今年以來的回報率分別下跌了3.57%和5.60%。富安達增強收益?zhèn)图螌嵭庞脗纫彩潜憩F(xiàn)平平。而博時基金、長城基金和興業(yè)全球早在6月下旬就將旗下業(yè)績不佳的基金經(jīng)理進行了更換。
業(yè)內(nèi)人士表示，業(yè)績考核壓力、激勵機制不完善等，都導致離職潮持續(xù)涌現(xiàn)，但不管何種原因，“離職潮”背后最終受損的還是基民的利益。
業(yè)績不佳基金經(jīng)理下課
“中考”前后這段時間公告基金經(jīng)理變更所涉及的多只基金，上半年的業(yè)績表現(xiàn)均不理想。其中，7月5日，泰信中證200指數(shù)和泰信基本面400指數(shù)發(fā)布基金經(jīng)理變更公告。據(jù)Wind數(shù)據(jù)顯示，在同期指數(shù)型基金取得正收益的背景下，兩只產(chǎn)品今年以來的回報率分別下跌了3.57%和5.60%。
此外，富安達增強收益?zhèn)鹨苍谕瞻l(fā)布基金經(jīng)理調(diào)整公告，增聘李飛為基金經(jīng)理。據(jù)Wind數(shù)據(jù)顯示，截至7月10日，富安達增強收益A和C今年以來分別以2.54%和2.31%的回報率在148只同類產(chǎn)品中排第99名、105名。據(jù)了解，該基金成立于2012年7月25日，此前由黃強一人管理。公開資料顯示，黃強為上海財經(jīng)大學經(jīng)濟學碩士，具有18年證券投資研究從業(yè)經(jīng)驗。歷任浙江財政證券公司投資二部投資經(jīng)理，光大證券有限公司資產(chǎn)管理部投資經(jīng)理、研究所策略分析師，泰信基金管理有限公司投資理財部高級投資經(jīng)理，光大保德信基金管理有限公司高級研究員、基金經(jīng)理助理、首席策略分析師，2011年4月起任富安達基金管理有限公司研究發(fā)展部副總監(jiān)。
2012年4月25日起，黃強開始擔任富安達策略精選的基金經(jīng)理，這也是黃強管理的第一只基金產(chǎn)品。也就是說，黃強開始管理富安達增強收益?zhèn)饡r也是一個只有三個月基金管理經(jīng)驗的新手，并且是從偏股型基金跨界跳入了債券基金。正因如此，黃強一直以來就不被看好，此次增聘基金經(jīng)理更被業(yè)內(nèi)解讀為是受基金業(yè)績不佳所致。
其實，早在6月下旬，博時基金、長城基金和興業(yè)全球等基金公司就將旗下業(yè)績不佳的基金經(jīng)理進行了更換。
博時精選6月22日發(fā)布基金經(jīng)理變更公告，原基金經(jīng)理馬樂因個人原因離職，由孫占軍接任。而查看Wind數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，截至7月10日，博時精選今年以來以-6.05%的回報率在146只同類基金中排名第141位，已幾近墊底；最近一年的回報率為-6.43%，在143只同類基金中排名第134位，也相當令人堪憂。
此外，6月份基金經(jīng)理變更所涉及的多只基金，今年以來的業(yè)績表現(xiàn)都非常糟糕。其中，截至7月10日，長城品牌優(yōu)選今年以來以-11.59%的回報率在336只同類基金中排名328位。興全磐穩(wěn)增利債券以1.69%的回報率在130只類產(chǎn)品中排名第118位。東吳深證100最近一年的回報率為-10.10%，在25只同類產(chǎn)品中排名第24名。招商先鋒以-3.07%的回報率在146只同類產(chǎn)品中排名第130位。
506只產(chǎn)品基金經(jīng)理換人
每年年初，基金公司的年終獎一發(fā)放完，都會出現(xiàn)一波基金經(jīng)理離職潮。然而，今年基金經(jīng)理的離職潮卻是一直在持續(xù)，平均每天都有超過兩只基金的經(jīng)理發(fā)生變更，這一數(shù)字遠超往年同期水平。
據(jù)Wind統(tǒng)計顯示，截至7月11日，今年以來共有506只產(chǎn)品(分A/B類)發(fā)生基金經(jīng)理變更。其中，1、2月份分別有89只、71只基金公告變更基金經(jīng)理；3月為基金經(jīng)理離職最高潮，全月共有100只基金公告變更基金經(jīng)理；4、5、6月份分別有74只、84只、67只基金公告變更基金經(jīng)理，離職潮可謂高潮迭起。進入7月份僅僅9個交易日，便有21只基金發(fā)布人事調(diào)整公告。
業(yè)內(nèi)人士稱，除了業(yè)績的壓力、激勵機制的缺乏之外，今年的基金經(jīng)理還面臨巨大的投資者贖回壓力。6月份的資金緊張以及由此導致的股債市場下跌，導致公募基金在6月份規(guī)模大幅縮水。中國基金業(yè)協(xié)會的最新數(shù)據(jù)顯示，6月份公募基金凈值規(guī)模縮減了4857億元，基金份額縮水2941億份。其中貨幣型和債券型基金份額規(guī)模大幅縮水。
從基金類型來看，基金經(jīng)理變更最多的也是債券型基金，上半年共有184只產(chǎn)品出現(xiàn)變動，119偏股型基金也更換了基金經(jīng)理。
而從基金公司來說，今年以來基金經(jīng)理離職人數(shù)最多的是嘉實基金，共有5人離職；而新聘基金經(jīng)理最多的當屬大成基金，共有8人。
舉步維艱的小基金公司
大的基金公司考核日趨嚴謹，基金經(jīng)理多是迫于壓力離開。但像紐銀梅隆西部、國金通用這樣的小基金公司也存在著嚴重的基金經(jīng)理跳槽現(xiàn)象，或者干脆招不到專業(yè)人才，長期面臨著只有一位基金經(jīng)理獨撐場面的尷尬。
近日，有媒體曝出，在年初遭遇總經(jīng)理的變更，兩個月前基金經(jīng)理趙憶波離職后，紐銀梅隆西部基金唯一的債券型基金經(jīng)理亦即將離職前往保險資管，公司只剩下一名基金經(jīng)理。
據(jù)知情人士透露，公司的唯一債券基金經(jīng)理李健已請辭，下一站將前往保險資管。李健管理的紐銀穩(wěn)定增利債券型基金是一只發(fā)起式基金，成立于去年12月25日，首募份額5.23億份，其中包括該公司的固有資金認購。
而一旦李健辭職，就意味著從2011年1月25日紐銀策略優(yōu)選基金正式成立來，公司基金經(jīng)理中，只有閆旭這位曾經(jīng)的牛熊市場均獲得金牛獎的基金經(jīng)理依然堅守，閆旭同時還擔任公司的投資副總監(jiān)。目前，該公司的4只基金由兩名基金經(jīng)理管理。李健辭職后，公司或不得不提任一名基金經(jīng)理助理擔任基金經(jīng)理。
國金通用則是“一只產(chǎn)品、一位基金經(jīng)理”的典型。自2011年11月2日成立至今一年半的時間，經(jīng)歷了劇烈的人事動蕩，備受人才緊缺的煎熬，目前仍然只有一只“迷你”的發(fā)起式基金產(chǎn)品。
2012年7月，國金基金成立僅8個月即發(fā)布高管變動公告，總經(jīng)理王文博因個人原因離職，公司原督察長尹慶軍接任總經(jīng)理一職。
2007年7月，國金通用就開始籌備，歷經(jīng)4年時間，直到2011年10月才獲得證監(jiān)會批文。為此，國金通用一度被戲稱“最資深的籌備中基金公司”。由于批文久候不至，令籌備期員工信心大失，具備基金管理資格的人士一度離職殆盡，可擬任總經(jīng)理王文博選擇不離不棄，堅守了足足四年多，堪稱國金通用的核心籌備人員、靈魂人物。王文博的離職曾在業(yè)內(nèi)引起軒然大波，而那時，國金通用還沒有一只基金產(chǎn)品問世。
截至目前，國金通用也只有一只發(fā)起式基金產(chǎn)品——國金通用國鑫發(fā)起，該產(chǎn)品于2012年8月28日成立，作為國內(nèi)首只權(quán)益類發(fā)起式基金，首次募集份額達1.785億份，該產(chǎn)品由國金通用股東、高管、基金經(jīng)理共同出資，認購1100萬元發(fā)起，且承諾鎖定三年。然而，成立不足一年，國金通用國鑫發(fā)起就縮水成一只“瘦身迷你”基金。據(jù)Wind數(shù)據(jù)顯示，截至7月11日，國金通用國鑫發(fā)起基金份額只剩5800萬份，整個基金公司的資產(chǎn)規(guī)模僅為5600萬元。
而截至今年2月份，國金通用僅有一名基金經(jīng)理，即國金通用國鑫發(fā)起的管理人吳強。2月7日，國金通用基金發(fā)布公告，旗下國金通用國鑫靈活配置混合型發(fā)起式證券投資基金變更基金經(jīng)理，增聘新人徐艷芳，與吳強共同管理該基金。至此，國金通用才結(jié)束了只有唯一一位基金經(jīng)理的局面。
此外，華宸未來和英大基金等自去年成立以來，截至目前，仍然只有一只基金產(chǎn)品和一位基金經(jīng)理獨自撐面。