昨日，鐵路基建板塊承接了上周五的強(qiáng)勢(shì)表現(xiàn)，再度吸引眼球。截至收盤(pán)時(shí)，國(guó)恒鐵路、中鐵二局再度漲停。晉西車(chē)軸、晉億實(shí)業(yè)則分別上漲7.36%、5.81%。事實(shí)上，5月17日以來(lái)，關(guān)于鐵路基建的利好紛至沓來(lái)，鐵路基建板塊表現(xiàn)可圈可點(diǎn)，成為低迷市場(chǎng)上的一道靚麗風(fēng)景線(xiàn)。
然而從5月21日盤(pán)后數(shù)據(jù)來(lái)看，基金等機(jī)構(gòu)并不買(mǎi)賬，漲停板上大筆出貨，相反QFII卻在25日抄底中鐵二局和國(guó)恒鐵路。25日的龍虎榜顯示，買(mǎi)入中鐵二局和國(guó)恒鐵路的第一大席位均為QFII的老本營(yíng)——中國(guó)國(guó)際金融公司上海淮海中路營(yíng)業(yè)部，當(dāng)天買(mǎi)入金額分別為4364.78萬(wàn)元、3025.36萬(wàn)元。昨日國(guó)恒鐵路、中鐵二局雙雙漲停，從抄底情況來(lái)看，這次QFII的操作可謂是相當(dāng)漂亮。
政策利好紛至沓來(lái)
5月17日，鐵道部招標(biāo)發(fā)行2012年第一期短融券，募資金額200億元。根據(jù)債券募集說(shuō)明書(shū)顯示，截至去年年末，鐵道部獲得的銀行意向授信規(guī)模超過(guò)2萬(wàn)億元。這意味著我國(guó)“四縱四橫”鐵路網(wǎng)中的首條橫線(xiàn)——滬漢蓉快速鐵路有望在年內(nèi)全線(xiàn)貫通。同時(shí)根據(jù)了解，今年前4月鐵路投資同比減少的數(shù)額，已基本“完成”了今年全年的計(jì)劃減少額。這意味著，后8個(gè)月的鐵路投資額將恢復(fù)常態(tài)，平穩(wěn)增長(zhǎng)，這將利好鐵路基建板塊。
5月18日，鐵道部官網(wǎng)發(fā)布《關(guān)于鼓勵(lì)和引導(dǎo)民間資本投資鐵路的實(shí)施意見(jiàn)》。近日，又有消息說(shuō)全國(guó)鐵路貨運(yùn)統(tǒng)一運(yùn)價(jià)上調(diào)，幅度接近10%。
同時(shí)又有報(bào)道稱(chēng)，鐵道部新聞發(fā)言人透露了未來(lái)5年的鐵路建設(shè)投資計(jì)劃，稱(chēng)“十二五”期間安排鐵路投資總共達(dá)到2.8萬(wàn)億元。按照這一計(jì)劃，到2015年時(shí)新線(xiàn)投產(chǎn)總規(guī)模達(dá)3萬(wàn)公里，全國(guó)鐵路運(yùn)營(yíng)里程將達(dá)12萬(wàn)公里左右。
基金漲停板上拋售
在多重利好下，盡管21日市場(chǎng)低迷，但鐵路板塊卻異軍突起，高開(kāi)1.58%。早盤(pán)時(shí)，國(guó)恒鐵路被大單直接封死漲停，中鐵二局大幅高開(kāi)8%，晉億實(shí)業(yè)也高開(kāi)5%。截至收盤(pán)，國(guó)恒鐵路和中鐵二局漲停，晉億實(shí)業(yè)漲超6%，中國(guó)南車(chē)、中國(guó)鐵建、中國(guó)中鐵也漲超3%。
從中鐵二局盤(pán)后交易數(shù)據(jù)來(lái)看，基金等機(jī)構(gòu)并不買(mǎi)賬，漲停板上卻是在大筆出貨。上交所盤(pán)后公開(kāi)交易信息顯示，買(mǎi)入前五名的全部是游資營(yíng)業(yè)部，而賣(mài)出前五名中有四個(gè)機(jī)構(gòu)席位。其中，買(mǎi)入榜第一名是近年十分活躍的漲停敢死隊(duì)“財(cái)通證券紹興人民中路營(yíng)業(yè)部”，累計(jì)買(mǎi)入3698萬(wàn)元。而四個(gè)機(jī)構(gòu)席位合計(jì)賣(mài)出10950萬(wàn)元，以當(dāng)天漲停價(jià)格為賣(mài)出價(jià)估算一共賣(mài)出1724萬(wàn)股。
中鐵二局一季報(bào)顯示，公司前十大流通股東中機(jī)構(gòu)就有7家，其中6家是基金，4只主動(dòng)管理型基金和2只滬深300指數(shù)型基金。基金中，持股最多的是摩根士丹利華鑫資源優(yōu)選，持有中鐵二局474.95萬(wàn)股，其中去年四季度建倉(cāng)的有412.3萬(wàn)股，今年一季度繼續(xù)加倉(cāng)62.65萬(wàn)股。景順長(zhǎng)城能源基金、華夏紅利以及久嘉證券投資基金均是今年一季度新建倉(cāng)該股。
4只主動(dòng)型基金一季度末合計(jì)持有中鐵二局1318萬(wàn)股，因此從上面的數(shù)據(jù)對(duì)比來(lái)看，重倉(cāng)基金很可能借漲停板全部逃離。
同樣現(xiàn)身龍虎榜的國(guó)恒鐵路，雖然買(mǎi)入和賣(mài)出的前五大席位全是游資營(yíng)業(yè)部，但值得注意的是，賣(mài)出前五和買(mǎi)入前五資金卻合計(jì)凈流出1.02億元。
基金錯(cuò)失“鐵公基”行情
雖然5月22日，鐵路板塊有所回調(diào)，然而23日又開(kāi)始表現(xiàn)活躍。中鐵二局當(dāng)日漲幅超過(guò)2%，24日漲逾4%，25日、28日更是連續(xù)漲停。自5月21日以來(lái)截至到昨日，中鐵二局在這6個(gè)交易日內(nèi)漲幅高達(dá)39.86%。國(guó)恒鐵路這期間也上漲了27.31%，晉億實(shí)業(yè)、南方匯通則分別上漲20.53%、19.60%。同期上證指數(shù)僅上漲了0.72%。
不過(guò)與眾基金在漲停板上的拋售相比，QFII卻選擇了在25日抄底中鐵二局和國(guó)恒鐵路。25日的龍虎榜顯示，買(mǎi)入中鐵二局和國(guó)恒鐵路的第一大席位均為QFII的老本營(yíng)——中國(guó)國(guó)際金融公司上海淮海中路營(yíng)業(yè)部，當(dāng)天買(mǎi)入金額分別為4364.78萬(wàn)元、3025.36萬(wàn)元。昨日國(guó)恒鐵路、中鐵二局雙雙漲停，從抄底情況來(lái)看，這次QFII的操作可謂是相當(dāng)漂亮。不過(guò)從國(guó)恒鐵路盤(pán)后交易信息來(lái)看，昨日漲停依然是游資所為，前五大買(mǎi)入和賣(mài)出席位均為游資。