也許你買不起動(dòng)輒幾百萬(wàn)、幾千萬(wàn)元的名畫(huà)，但這并不妨礙你“團(tuán)購(gòu)”它的一小部分。一幅名畫(huà)，拆分成數(shù)萬(wàn)份，以份額方式賣出，就像炒股票一樣，這種新興的藝術(shù)品交易方式正在各地興起。而在不到一個(gè)月的時(shí)間內(nèi)，畫(huà)價(jià)漲幅就達(dá)到了600%，如此高的盈利，吸引了不少投資者躍躍欲試。
當(dāng)收藏變成“炒股”，藝術(shù)還能保持本色嗎？作為一種新的投資渠道，月漲幅600%的背后，是中國(guó)人“逢新必炒”的傳統(tǒng)，還是莊家“做局殺散”的手段？
天價(jià)畫(huà)作分拆成500萬(wàn)份
上周五，記者趕到天津文化藝術(shù)品交易所(以下簡(jiǎn)稱天津文交所)時(shí)，正值第二批上市藝術(shù)品開(kāi)始進(jìn)行份額申購(gòu)，此次申購(gòu)的藝術(shù)品份額包括畫(huà)家白庚延7幅畫(huà)作以及一顆4.34克拉的天然粉色鉆石。此前已經(jīng)上市有白庚延的另兩幅畫(huà)作。
所謂藝術(shù)品份額交易，就是將文化藝術(shù)品拆分后通過(guò)交易所的電子交易平臺(tái)公開(kāi)上市交易。
例如已經(jīng)上市的《燕塞秋》這幅畫(huà)，被分拆成500萬(wàn)份，每份1元，每次交易最少100份。也就是說(shuō)，以前買的都是一整幅畫(huà)，現(xiàn)在你買到的可以是這幅畫(huà)的幾萬(wàn)分之一——這幾萬(wàn)分之一可能是畫(huà)上松樹(shù)的一個(gè)節(jié)疤，也可能是畫(huà)家署名的一個(gè)標(biāo)點(diǎn)。當(dāng)然，你不能把單獨(dú)的一個(gè)松樹(shù)節(jié)疤買回家，畫(huà)還是統(tǒng)一保管，你只是象征性地在電腦里得到數(shù)字。
天津文交所稱，以前這些名家藝術(shù)品在拍賣行里動(dòng)輒拍出幾百萬(wàn)上千萬(wàn)的天價(jià)，投資門檻太高。藝術(shù)品金融化的潮流，令名家藝術(shù)品不再是富豪們的專利，普通老百姓也能投資收藏。
開(kāi)戶和交易全在網(wǎng)上
和記者想象中的很不一樣，天津文交所并沒(méi)有交易大廳，交易所只是租了天津鬧市區(qū)西康路上的一座高級(jí)寫字樓的半個(gè)樓層。大廳也沒(méi)有出現(xiàn)人聲鼎沸的場(chǎng)景。因?yàn)椋旖蛭慕凰拈_(kāi)戶及交易采用網(wǎng)上開(kāi)戶和網(wǎng)上交易的形式，并不接受現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)戶。
盡管如此，每天來(lái)這里咨詢的投資者絡(luò)繹不絕，尤其在第一批的兩只“藝術(shù)品股票”拉完幾個(gè)漲停，交易所的客服完全接待不過(guò)來(lái)。
上周五記者抵達(dá)天津文交所的時(shí)候，前臺(tái)小姐正在接受一位大媽的咨詢。“我有股票賬戶，創(chuàng)業(yè)板的賬戶也開(kāi)通了，用那個(gè)打你們這邊的新股不行嗎？”大媽問(wèn)。“不行的，您必須先申請(qǐng)一張招商銀行的金卡，然后在我們的網(wǎng)站上申請(qǐng)開(kāi)戶……”前臺(tái)小姐仔細(xì)解答。“哦，你們這邊必須重新開(kāi)戶。招商銀行的卡我有，你這邊能幫我開(kāi)通么？得趕緊，要不趕不上今天打新股了。”大媽很著急，立即掏出一張招商銀行的銀行卡，向前臺(tái)小姐揮舞著。
前臺(tái)旁邊的休息區(qū)里，一位先生在接待另外兩位老大爺。老大爺們看上去要專業(yè)一點(diǎn)，問(wèn)接待的先生：“你們這里交易手續(xù)費(fèi)收多少？”“千分之二。”“那么貴？我資金多的話可不可以有折扣？”“交易滿一定金額后，我們的傭金會(huì)給予一定程度的優(yōu)惠。”
投資者不關(guān)心作者身份
由于交易所對(duì)前來(lái)咨詢的投資者都留有聯(lián)系方式登記，記者按這些聯(lián)系方式致電了一部分投資者。采訪中發(fā)現(xiàn)，與高漲的投資熱情形成反差的是，投資者對(duì)于藝術(shù)品的了解程度非常低。買白庚延畫(huà)的人，不知道白庚延何許人也。“閱讀過(guò)交易所的交易規(guī)則和風(fēng)險(xiǎn)提示嗎？”記者問(wèn)一位高姓的投資者。“沒(méi)有，就開(kāi)個(gè)戶下載個(gè)程序買進(jìn)賣出得了，你說(shuō)的那些東西在哪兒？”該投資者如是答復(fù)。“了解白庚延和他的作品么？”記者問(wèn)另一位黃姓的投資者。“白庚延？就是那幅畫(huà)的畫(huà)家嗎？之前沒(méi)聽(tīng)說(shuō)過(guò)，但既然拿他的畫(huà)出來(lái)上市了，他一定很有名吧。”“為什么選擇投資這個(gè)藝術(shù)品份額交易呢？”記者追問(wèn)道。“國(guó)家新弄的投資品種一般都挺有機(jī)會(huì)的，試一下吧。”該投資者表示他在4塊多追進(jìn)的，雖然不久前經(jīng)歷了一個(gè)跌停，但還是有1塊多的利潤(rùn)。
買第一批認(rèn)購(gòu)證時(shí)許多投資者不懂認(rèn)購(gòu)證，買第一批限售股轉(zhuǎn)配股許多投資者不懂股票，買第一批創(chuàng)業(yè)板時(shí)同樣有大把投資者不知道吉峰農(nóng)機(jī)和神州泰岳主營(yíng)業(yè)務(wù)是什么，但是只要在第一時(shí)間入市，就能獲得豐厚回報(bào)，這似乎已經(jīng)成為中國(guó)的國(guó)情。因此當(dāng)投資藝術(shù)品份額開(kāi)始試水時(shí)，不知道白庚延何許人也的投資者同樣在勇敢殺入。
藝術(shù)品份額交易和股票買賣極像
[開(kāi)戶資金]
據(jù)天津文交所負(fù)責(zé)人介紹，目前每天開(kāi)戶人數(shù)超過(guò)300人，投資者大多分布在天津、北京、上海、深圳等經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)城市，其中本市的投資者超過(guò)三分之一。投資者的開(kāi)戶資金多為十幾萬(wàn)元。
[操作模式]
目前，天津文交所的交易方式與股票市場(chǎng)類似，投資者在天津文交所開(kāi)戶之后，便可以下載一個(gè)類似于股票網(wǎng)上下單的客戶端用來(lái)買進(jìn)賣出。每天的交易時(shí)間和股市一樣，9:30-11:30，13:00-15:00。只要投資客接觸過(guò)網(wǎng)絡(luò)炒股，對(duì)藝術(shù)品份額交易就能很快上手。不過(guò)和股市交易有所不同的是，藝術(shù)品份額化交易采取T+0模式，可以當(dāng)天買賣；此外，該市場(chǎng)每日15%的漲跌幅限制也大于股票市場(chǎng)的10%。
[漲幅驚人]
便捷的操作與較低的門檻讓投資者趨之若鶩，但無(wú)形中也放大了交易風(fēng)險(xiǎn)。天津文交所第一批上市交易的兩幅畫(huà)作——白庚延的《黃河咆哮》和《燕塞秋》，首日上市漲幅分別達(dá)103%和91%。春節(jié)過(guò)后，兩幅畫(huà)作又連續(xù)四天開(kāi)盤封死漲停。2月21日，兩幅畫(huà)作因?yàn)檫B續(xù)三天漲停而被停牌，但停牌結(jié)束之后繼續(xù)漲停2天，然后23日以一個(gè)突如其來(lái)的跌停結(jié)束了連漲趨勢(shì)。24日繼續(xù)跌停，25日再度漲停。如計(jì)算月漲幅，從1月26日《黃河咆哮》和《燕塞秋》以1元/份的價(jià)格進(jìn)行申購(gòu)，到2月25日收盤，《黃河咆哮》報(bào)收6.21元，月漲621%；《燕塞秋》報(bào)收5.75元，月漲575%。
而在2月的最后一天，這兩幅畫(huà)作又雙雙漲停。
火爆交易蘊(yùn)藏風(fēng)險(xiǎn)
風(fēng)險(xiǎn)1：對(duì)交易所的監(jiān)管有空白
記者在采訪過(guò)程中發(fā)現(xiàn)，這家火爆的交易所實(shí)為房產(chǎn)公司控股的民營(yíng)企業(yè)。根據(jù)工商資料顯示，天津文化藝術(shù)品交易所股份有限公司成立時(shí)的股權(quán)構(gòu)成是：天津濟(jì)川投資發(fā)展有限公司、天津泰運(yùn)天成投資有限公司、天津新金融投資有限責(zé)任公司為天津文交所的前三大股東。
而這前三大股東中，只有天津新金融投資有限責(zé)任公司為國(guó)有企業(yè)。天津文交所前兩大股東，天津濟(jì)川投資發(fā)展有限公司和天津泰運(yùn)天成投資有限公司，根據(jù)工商資料，均以房地產(chǎn)業(yè)作為主營(yíng)業(yè)務(wù)。
而公司的創(chuàng)始人之一、主要負(fù)責(zé)人屠春岸也在天津從事地產(chǎn)業(yè)多年。
當(dāng)記者致電天津市金融辦，詢問(wèn)在如此火爆的市場(chǎng)氣氛下如何對(duì)交易所進(jìn)行監(jiān)管，金融辦相關(guān)負(fù)責(zé)人拒絕了采訪要求。
在談到如何保護(hù)中小投資者利益時(shí)，天津文交所市場(chǎng)部負(fù)責(zé)人王命達(dá)表示，交易所只是一個(gè)提供藝術(shù)品份額買進(jìn)賣出的平臺(tái)，“我們只能說(shuō)是盡可能地保證一切信息公平、公正、公開(kāi)。”
風(fēng)險(xiǎn)2：畫(huà)作疑遭人提前炒作
在2月25日收盤后，第一批上市的兩幅作品，總價(jià)值都已達(dá)到3000萬(wàn)元左右的天價(jià)。中國(guó)文化部書(shū)畫(huà)評(píng)估委員會(huì)書(shū)畫(huà)鑒定委員、白庚延生前的好友宣家鑫認(rèn)為，白的畫(huà)作在上市前的一年之內(nèi)忽然暴漲了十幾倍，不排除有人為了上市故意坐莊炒作。
宣家鑫同時(shí)向晨報(bào)記者透露：“上市的10件藝術(shù)品中，9幅是白庚延的畫(huà)。白庚延先生已經(jīng)過(guò)世，他生前是我的好友，畫(huà)山水畫(huà)，在天津的藝術(shù)造詣確實(shí)算是非常高的一位，但是他的作品價(jià)格是在2010年一年內(nèi)被炒起來(lái)的。”“一位畫(huà)家去世后，他的作品價(jià)格確實(shí)會(huì)漲一點(diǎn)。但是白庚延的畫(huà)在上市前1年之內(nèi)，漲了有十幾倍，這個(gè)就不正常了。”宣家鑫說(shuō)。
公開(kāi)信息顯示，白庚延作品在2010年突然價(jià)格飆升。2007年秋拍，白庚延一件名為《巍巍太行》的作品拍出14萬(wàn)元，到了2010年秋拍竟拍到198萬(wàn)元，價(jià)格猛漲十余倍。“因此我懷疑，可能有人在做莊，知道要上交易所，提前炒作。”宣家鑫說(shuō)。風(fēng)險(xiǎn)3
風(fēng)險(xiǎn)3：投資者難辨原作真?zhèn)?/FONT>
宣家鑫認(rèn)為，藝術(shù)品份額投資存在的風(fēng)險(xiǎn)，還在于藝術(shù)品的真?zhèn)坞y辨。“可以說(shuō)99%參與投資的人都沒(méi)看到過(guò)原作，萬(wàn)一畫(huà)是假的，誰(shuí)來(lái)埋單？肯定還是投資者。”
而目前天津文交所對(duì)于9幅白延庚的畫(huà)作提供者，皆隱去了身份信息，宣家鑫認(rèn)為，此舉是對(duì)投資者不負(fù)責(zé)任的做法。“上市公司的股東方必須明示，應(yīng)該公開(kāi)。一幅畫(huà)上市，原持有人也應(yīng)該公開(kāi)，”宣家鑫說(shuō)，“不但應(yīng)該公開(kāi)身份信息，原持有人還應(yīng)提供一筆保證金，如果在交易后證實(shí)這幅畫(huà)是假的，那就以這筆保證金對(duì)投資者按份額進(jìn)行賠償。”
藝術(shù)品被稱作房地產(chǎn)、股票證券之外的第三大投資領(lǐng)域，長(zhǎng)期回報(bào)率甚至超越另兩大投資市場(chǎng)。2010年，中國(guó)藏品已進(jìn)入“億元時(shí)代”。“藝術(shù)品金融化是一件好事，可以繁榮文化藝術(shù)品市場(chǎng)，但必須注重公平、公正、公開(kāi)的原則。投資者也應(yīng)該持一種理性的態(tài)度，如果大家都想著發(fā)財(cái)一擁而入，崩盤是遲早的事情。”宣家鑫最后說(shuō)。
滬藝術(shù)品份額交易只針對(duì)會(huì)員
去年7月，深圳文化產(chǎn)權(quán)交易所最早試水藝術(shù)品份額交易，但其在藝術(shù)品發(fā)行的時(shí)候并不面向公眾進(jìn)行發(fā)行申購(gòu)，只是面向固定的具有會(huì)員資格的投資商，普通投資者只能去二級(jí)市場(chǎng)購(gòu)買。同時(shí)深圳文交所是現(xiàn)場(chǎng)開(kāi)戶，而且其目前的藝術(shù)品份額拆分比較大，小的是每份1000元，大的是每份10000元。
上海文化產(chǎn)權(quán)交易所的藝術(shù)品份額只對(duì)內(nèi)部會(huì)員開(kāi)放交易，目前其推出的“藝術(shù)品產(chǎn)權(quán)組合1號(hào)”，包括畫(huà)家黃鋼一個(gè)系列兩個(gè)主題的作品——“經(jīng)版紅星和箱子系列”以及“經(jīng)版菩提樹(shù)系列”。
鄭州、北京、廣州等地的文化產(chǎn)權(quán)交易所都已經(jīng)獲批成立，但目前尚無(wú)藝術(shù)品份額公開(kāi)交易。